拉姆齐模型

  在索洛模型中，储蓄率s 被假定为外生参数，储蓄率的变动将影响稳态的人均消费和动态的人均消费水平。当gold s s>

  在索洛模型中，储蓄率s 被假定为外生参数，储蓄率的变动将影响稳态的人均消费和动态的人均消费水平。当gold s s时，与最优储蓄（相对应于最优资本存量和最优消费）相比会出现“过度储蓄”（即“过度积累”）的情况，而一个高于黄金率的储蓄率被证明是动态无效的。当gold s s

  总人口为L ，以速率n 增长，e L t L nt )0()(=； 家庭的个数为H ，每个家庭有L/H 个人； 每个共同生活的亲属在每一时点上提供1单位劳动；

  资本最初存量为K(0)，每个家庭初始资本存量为K(0)/H 。 2. 家庭效用函数和即期效用函数

  =-==ρρ 其中，C(t)为每个共同生活的亲属的消费，)(?u 为即期效用函数，ρ为贴现率（ρ越大表明与现期消费相比远期消费的价值就越低）。

  （2）跨期替代弹性不变，为1/θ，表示相对风险回避系数不变。 【证明】下标1，2表示两期的消费，定义跨期替代弹性为：

  常数替代弹性意味着与C 无关，因此在消费选择上没有不确定性。但θ决定了家庭在不同时期转换消费的愿望，θ越小，家庭越愿意接受消费较大的波动。

  （4）0)1(>

  ---g n θρ是为保证效用不发散（受到约束）。 3．考虑有效劳动的家庭效用函数和即期效用函数

  考虑劳动增进型的技术进步,并定义每单位有效劳动的平均消费为c(t)，有：

  -≡，0)1(>

  ---≡g n θρβ（收敛条件） 4．家庭的跨期预算约束

  家庭面临的预算约束：其一生消费的现值不能超过其初始财富加上一生的收入（利息r 和工资w ，均为外生变量）。

  )(t R e 单位的产品，它说明在期间[0,t]上连续以复利计算利息的结果。)

  类似的，考虑劳动增进型的技术进步，并定义每单位有效劳动的平均消费为c(t)和每单位有效劳动的初始平均资本k(0)，有：

  这就是描述c 调整路径的“欧拉方程”，它表明家庭可以在不改变一生支出的现值的情况下通过调整其消费增加一生的效用。

  此外，欧拉方程还说明了r 与ρ之间的关系与区别（思考：是怎样的关系和含义？）

  与索洛模型一样，k 的稳态的条件是实际投资等于持平投资。实际投资为c k f -)(，持平投资为（n+g ）k （没考虑折旧）。因此，

  根据黄金律规则，当)()(g n k f gold +=时，c 最大，c 随着k 的增加先增加后下降。

  3. k 和c 的动态学（k 和c 的微分方程组和横截面条件共同构成） （1）综合上两图，有以下相位图：

  根据相位图描绘在(c, k)空间上从初始值(c0, k0)的动态调整轨迹，然后在动态轨迹中排除会使最终资本存量为负和超过资本黄金存量的轨迹，得到鞍点路径（或稳定臂）。因为：

  （2）超过资本黄金存量会使)()()(v k e e v g n v R +-发散（思考：为什么？），即家庭收入的现值无穷大于消费的现值，这与家庭效用最大化的目标不一致。

  因此，鞍点路径满足家庭的跨期消费最优化、资本存量的稳态、资本存量非负和家庭预算约束的要求。对于任意k0，c0必须等于鞍点路径上的相应值，并沿着鞍点路径收敛到均衡点E 。

  结论：将储蓄率内生化并没改变索洛模型中关于平衡增长路径的描述。因此，索洛模型关于经济稳步的增长的驱动力的解释不依赖于储蓄率为常数的假定。即使储蓄率是内生的，外生的技术进步依然是人均产出持续增长的唯一根源。

  定理1：在拉姆齐模型中，人均资本存量k 收敛于k*，且低于索洛模型中的黄金资本存量k*, 因此k*被称作“修正的黄金资本存量”。

  定理2：拉姆齐模型表明在索洛模型中高于黄金资本存量的平衡增长路径是不可能的。

  【证明】通过相位图可以证明当k(0)>

  k(gold)时，追求跨期最优化的家庭将降低储蓄，使k 收敛于k*，且k*

  定理3：经济不收敛于产生最大c （即c(gold)）的平衡增长路径，而是收敛于一个较低的水平c*。

  【证明】c*---g n θρ，它表明贴现率较高，家庭和个人更重视现期消费，而不是未来消费。

  贴现率ρ变动的含义：相当于索洛模型中储蓄率的变动。 比较静态：由c 的稳态条件g k f θρ+=*)(可知，当贴现率ρ下

  动态转移：k 连续变化，而c 瞬时变化，均沿鞍点路径收敛于新均衡点E ’。

  思考：在动态转移过程中ρ、ln(Y/L)、c 、k 、s 的轨迹是什么？ 此外，贴现率下降将可以使人均消费达到黄金律水平的平衡增长。

  2．索洛模型可以被看作是拉姆齐模型的一个特例，它必须对应于后者特殊的参数和稳态。

  3．拉姆齐模型的特点在于从家庭和个人的跨期消费行为的微观基础出发决定稳态的消费（储蓄），从厂商的微观基础出发决定稳态的资本存量，因此c 和k 是同时决定的。在这样的过程中，储蓄的决定被内生化了。

  4．拉姆齐模型避免了在索洛模型中的无效过度资本积累。 5．拉姆齐模型中的任意初始状态不一定收敛到稳态，会存在发散的情况，而索洛模型则不会。

  t k f t c t c 共同决定的拉姆齐模型中的稳态均衡会发生怎样的变化？

  1. Cmk和Cpk等名词解释 Cmk是德国汽车行业常采用的参数，是“Machine Capability Index” 的缩写，称为临界机器能力指数，它仅考虑设备本身的影响，同时考虑分布的平均值与规范中心值的偏移；由于仅考虑设备本身的影响，因此在采样时对其他因素要严加控制，尽可能的避免其他因素的干扰，计算公式与Ppk相同，只是取样不同。 CP(或Cpk)工序能力指数，是指工序在一段时间里，处于控制状态(稳定状态)下的实际加工能力。它是工序固有的能力，或者说它是工序保证质量的能力。 这里所指的工序，是指操作者、机器、原材料、工艺方法和生产环境等五个基本质量因素综合作用的过程，也就是产品质量的生产的全部过程。产品质量就是工序中的各个质量因素所起作用的综合表现CPK：强调的是过程固有变差和实际固有的能力； CMK：考虑短期离散，强调设备本身因素对质量的影响； CPK：分析前提是数据服从正态分布，且过程受控；(基于该前提，CPK一定>

  0) CMK：用于新机验收时、新产品试制时、设备大修后等情况； CPK：至少1.33 CMK：至少1.67 CMK一般在机器生产稳定后约一小时内抽样10组50样本 CPK在过程稳定受控情况下适当频率抽25组至少100个样本

  2.对Cmk和Cmk指标参数的分析 对Cmk，我们关心的是机器设备本身的能力，在取样过程中要尽量消除其他因素的影响，因此，在尽量短的时间内（减少环境影响），相同的操作者（减少人的因素影响），采用标准的作业方法（法），针对相同的加工材料（同一批原材料），只考核机器设备本身的变差。 在计算方式上，取样数目可根据真实的情况（客户真正的需求，公司规定，采样成本等考虑），但原则上应该大于30个，是因为取样的子样空间实际上不是正态分布而是t分布，当样本数大于30时，才接 近正态分布。而我们所采用的公式是以正态分布为基础的。 设备能力指数Cmk表示仅由设备普通原因变差决定的能力,与Cpk Ppk不同在于取样方法不同,是在机器稳定工作时至少连续50件的数据,Cmk=T/6sigma,sigma即可用至少连续50件的数据s估计,又可用至少连续50件的数据分组后的Rbar/d2来估计,由于根据美国工业界的经验，过程变差的75%来自设备变差，如果用至少连续50件的数 据s估计的sigma或用至少连续50件的数据分组后的Rbar/d2估计 的sigma来计祘Cpk的话,人机料法环总普通原因变差为8sigma, Cpk=T/8sigma,(为方便,上面公式都是分布中心和公差中重合时) 机器能力：“机器能力”由公差与生产设备的加工离散之比得出。一般会用数理统计的办法来进行测量和证明，此时只考虑短期的离散，尽可能地排除对过程有影响而非机器的因素。（比较VDA第4卷的第 1部分）

  第三章: 总体方差:; 样本方差: = 样本协方差S ｘy 总体协方差 皮尔逊积矩相关系数:r xy= 第五章:离散型概率分布 数学期望, 方差 f(x)为概率 二项概率函数: f(x)= 5、5 泊松概率分布 f(x)=,在一个时间区间内事件发生x次得概率,μ为数学期望(与方差相差) 第六章：连续型概率分布 6、1均匀概率密度函数 a≤x≤b f(x）= 0其她 Ｅ(x)=，Vaｒ(x）= 连续型概率分布 6、3二项概率得正态近似 均值μ=np,标准差,当取概率ｐ＜p(x)时,x+０、５;当取概率ｐ＞p（x)时,x-0、5。 6、４指数概率分布 ｆ(x)=,表示两起事件之间得时间间隔 累积概率：不超过Ｘ0分钟 Ｐ(x≤x0) =1- 第八章：总体均值区间估计 8、1总体标准差σ已知,求总体均值μ得置信区间估计 95%置信水平(conｆｉdｅｎce levｅl）,0、95置信系数（ｃonｆideｎce coｅｆfiｃieｎｔ),置信区间(confidｅncｅinｔervａl) =，边际误差==,α＝1-0、９５=0、05,α／2=0、025(上侧面积) 总体均值得区间估计＝μ＝+ 8.2总体标准差σ未知，求总体均值μ得置信区间估计(t分布) 用样本标准差s代替总体标准差σ,t代替ｚ μ＝+,自由度df=n-1 8.3样本容量得确定 n=，Ｅ为所希望得总体均值μ得边际误差 8.4总体比率：只有z,没有ｔ =,边际误差=＝=E 总体均值得区间估计=+

  n= (）2p＊（1-ｐ＊)/E2第九章:假设检验(一个μ) 总体均值μ假设检验H ０:μ=μ ０ ；H ａ :μ≠μ0 ，μ0为假定值 p-ｖaluｅ≤α,即z≥(上侧）或z≤-(下侧),则拒绝 p(z≥1、96)=0、0２5 ９、3总体标准差σ已知，求z z=, 为样本均值 置信区间法:+,瞧μ0就就是否落在该区间内 9、4总体标准差σ未知,求t ,df＝n-1 ９、5总体比率假设检验,求z Ｈ0:p＝ｐ０; H a:ｐ≠p０，p0为假定值 z= ９、7计算第二类错误得概率 （1)在显著性水平α下,根据临界值法确定临界值并建立拒绝法则(如,如果z≤,则拒绝); （２)根据,解出样本均值取值范围(根据z=≤或≥）; (3)建立接受域，如>

  a; (4)根据接受域(不变)与满足备择假设得新μ,计算概率(z＝)。 第二类错误概率β,做出拒绝H0得正确结论得概率称为功效,值为1-β 越接近原假设均值μ,发生第二类错误得风险越大。 9、8 确定总体均值μ假设检验得样本容量 n= α为第一类错误概率,β为第二类错误概率,μ0为原假设总体均值,μa为第二类错误所用总体均值。 双侧检验中,以Zα/2代替Zα 第十章:两总体均值与比例得推断(两个μ) 10、1两总体均值之差（μ１-μ2）得推断,总体方差σ1与σ2已知 标准差＝,Maｒgin ｏf erｒoｒ＝ μ１-μ２得区间估计: μ１－μ2得假设检验: H０:μ1-μ2＝Ｄ0；Ｈａ:μ1-μ2≠Ｄ0,双侧,求z: １0、2两总体均值之差(μ1-μ2)得推断,总体方差σ1与σ2未知 μ１－μ2得置信区间估计:, df=,自由度取小得整数 μ1-μ2得假设检验,求ｔ: t= 10、3匹配样本 H0:μd=0, Ｈa:μｄ≠0,双侧 t= ，ｄf=n-１,为两组数值之差得平均值,μd为总体数值之差得平均值(一般为0),S d为两组样本数值之差得标准差 置信区间= １０、4 两总体比例之差得推断 Ｈ ０：p1-p2=0; Ｈ ａ :ｐ1-p2≠D0 ， 两总体比例之差得置信区间= 第十一章:关于总体方差σ2得统计推断

  关于运输定价 107502班,李泽鹏,学号38 摘要：由于在很多产品价格购买上，花了钱的人价格是非常敏感的，且价格既影响销量，也影响企业纯收入目标的实现。价格也是市场之间的竞争的重要手段企业要根据营销环境的急剧变化不断调整产品价格。运输也是一样需要合理的定价，所以我们一定要三思而后行。 关键字：定价理论；边际成本；拉姆齐；价格歧视； 1定价理论 1.1运输价值决定论 运输价值决定论认为，货物运价的形成基础是运输价值。运输价值是凝结在运输服务中的无差别人类劳动，包括物化劳动和活劳动两部分。价值量就是劳动量。劳动量用社会必要劳动时间来表示。认为运价应取决于运输劳务的价值，即运输价值决定运输价格，这种观点的形成直接起源于马克思的“劳动价值论”。按照马克思的劳动价值论，运输价格的形成形式主要受两种因素的影响：一是在既定的运输生产条件下的平均物质消耗和劳动消耗量，即运输部门的平均生产所带来的成本；二是因各经济部门的利润平均化趋势而客观存在的社会平均资金利润率的水平。由这种理论来制定货物运价有两点十分重要： （1）运输成本时反映社会平均劳动消耗的成本，而不应该是个别成本。 （2）应以全社会的平均利润率作为利润的基准。因为在运输市场自由竞争的前提下，市场优化资源配置的结果必然使各部门的利润率趋于平均化。 1.2资源配置论 资源配置论认为，运输定价是一种资源配置的方法，不存在所谓的“正确的”价格，只有能轻松实现预期目标的优化定价策略。这种观点并非空穴来风，它的理论依照是边际成本定价理论，即在充分竞争的市场中，采取边际成本定价可以达标到资源的有效配置，这时，不仅企业利润最大化，而且社会福利也达到最大化。正因为如此，边际成本定价理论是1967年以来英国工业定价的基础。 2边际成本定价法 2.1边际原则 根据帕累托最优原理，边际成本定价能轻松实现社会福利最大化。但在自然垄

  第3章无限期界模型（拉姆齐模型） 一、问题的提出 在索洛模型中，储蓄率s被假定为外生参数，储蓄率的变动将影响稳态的人均消费和动态的人均消费水平。当时，与最优储蓄（相对应于最优资本存量和最优消费）相比会出现“过度储蓄”（即“过度积累”）的情况，而一个高于黄金率的储蓄率被证明是动态无效的。当时，只有在给定在当前消费与未来消费之间的权衡参数的条件下，才能判断增加储蓄率的合理性。 图示：s的变动对稳态和动态的人均消费的影响 c* c gold s低 s gold s高 s c 动态无效区 c c gold s上升 s下降 t 那么，储蓄率是如何决定的？必须引入消费者（家庭）行为来分析跨期预算约束条件下的消费和储蓄选择，即储蓄率的“内生化”。 二、模型假定 1．完全竞争市场结构 2．长生不老的继续扩展的家庭（有限寿命的个人和基于利他主义的代际转让） 3．家庭和个人完全同质 4．忽略资本的折旧 5．暂不考虑政府行为 在简单经济中，家庭与厂商之间的关系： 租让资本，获取利息 租用资本，支付利息 雇佣劳动，支付工资 买产品，进行消费 提供劳动，赚取工资

  厂商 家庭 相互拥有 销售产品，获得利润 三、厂商行为 沿用新古典生产函数 根据欧拉定理， 其中，资本的边际产品为：（真实利率） 有效劳动的边际产品为：（工资率） 四、家庭行为 1.一些假定和符号 总人口为L，以速率n增长，； 家庭的个数为H，每个家庭有L/H个人； 每个共同生活的亲属在每一时点上提供1单位劳动； 资本最初存量为K(0)，每个家庭初始资本存量为K(0)/H。 2. 家庭效用函数和即期效用函数 定义家庭效用函数（也称作“幸福函数”）为： 其中，C(t)为每个共同生活的亲属的消费，为即期效用函数，为贴现率（越大表明与现期消费相比远期消费的价值就越低）。 注意：表示将第t期的消费的效用按照贴现到第0期，即，。 即期效用函数的形式为： ，， 该函数具有以下三个特点： （1）边际效用弹性不变，为。 定义边际效用弹性。 （2）跨期替代弹性不变，为1/，表示相对风险回避系数不变。 【证明】下标1，2表示两期的消费，定义跨期替代弹性为： 由消费者均衡条件得： 代入得， 其中，（边际替代率） 图解：

  中国农村贫困家庭的识别* 汪三贵(中国人民大学农业与农村发展学院北京100872) 王姮(中国农业科学院农业经济与发展研究所北京100081) 王萍萍(国家统计局农村社会经济调查司北京100826) 内容提要本文利用国家统计局农村贫困监测数据和计量经济模型(OLS和Logistic 模型)来识别与农户贫困和家庭福利状况高度相关的预测指标。我们得知,无论是OLS模型还是Log istic模型,都可以准确预测50%以上的贫困家庭。Log istic模型在准确预测贫困家庭方面有更好的表现,在选择正真适合的概率切割点后,预测的准确率能够达到70%以上。 我们还发现,要准确预测极端贫困人口是十分困难的。在实践中,较高的贫困线有利于提高预测和瞄准的准确性。 关键词农村贫困贫困瞄准贫困识别 一、导言 作为世界上最大的发展中国家,中国拥有数目庞大的农村贫困人口。根据官方贫困线年末农村贫困人口数约为2600万人。根据更高的贫困线美元的标准),贫困人口数估计为7600万人(国家统计局,2004)。尽管通过近20年来的持续经济稳步的增长以及政府部门有明确的目的性的扶贫投资,农村减贫效果非常明显,但为实施更有效的贫困干预计划,主要挑战在于如何更准确地识别穷人。由于难以获得住户层面可靠的收入和支出信息,长久以来,中国一直依赖区域瞄准(县和村)实施贫困投资项目,导致严重的覆盖不完全和漏出问题(W ang,2005)。因而,中国亟需更简单有效的贫困瞄准方法来识别贫困户。 为瞄准贫困家庭和个体,可通过住户调查资料和现代计量经济分析方法来建立贫困识别模型(W ard et a.l,2002)。本文讨论了该方法并试图建立中国贫困识别的模拟模型。该模拟的最大的目的是在住户层面估计贫困的关联因素。为了更好的提高实践中的可操作性,在模型中使用的预测变量都是那些容易收集的非收入和支出指标。 二、数据和方法 (一)数据

  Modern Management 现代管理, 2019, 9(5), 672-676 Published Online October 2019 in Hans. 零售关联关系图谱在反欺诈场景中的应用 张晓艳1,2，乔辉3 1南京大学应用经济学博士后流动站，江苏南京 2江苏银行股份有限公司博士后科研工作站，江苏南京 3江苏银行股份有限公司风险管理部，江苏南京 收稿日期：2019年9月30日；录用日期：2019年10月17日；发布日期：2019年10月24日

  2.配料 2.1概述 烧结配料是按烧结矿的质量指标要求和原料成分，将各种原料（含铁料、溶剂、燃料等）按一定的比例配合在一起的工艺过程，适宜的原料配比可以生产出数量足够的性能好的液相，适宜的燃料用量能够得到强度高还原性好的烧结矿。 对配料的基础要求是准确。即按照计算所确定的配比，连续稳定配料，把实际下料量的波动值控制在允许的范围内，不发生大的偏差。实践表明，当配料发生偏差，会影响烧结过程的进行和烧结矿的质量。 生产中，当烧结机所需的上料量发生明显的变化时，须按配比准确计算各种料在每米皮带或单位时间内的下料量；当料种或原料成分发生明显的变化时，则应按规定要求，重新计算配比，并准确预计烧结矿的化学成分。 2.2配料方法——质量配料法 此法是按原料的质量进行配料的一种方法。其主要装置是皮带电子称——自动控制调节系统——调速圆盘给料机，配料时，每个料仓配料圆盘下的皮带电子称发出瞬时送料量信号，此信号输入调速圆盘自动调节系统，调节部分即根据给定值信号与电子皮带秤测量值信号的偏差，自动调节圆盘转速，达到所要求的给料量，质量配料系统如图1所示 质量配料法可实现配料的自动化，便于电子计算机集中控制与管理，配料的动态精度可高达0.5%-1%,为稳定烧结作业和产品成分创造了良好条件，也是劳动条件得到一定的改善。 2.3配料室（本厂） 配料室采用单列布置，15个矿槽，混匀矿槽上采用移动B=1000卸料车向各配料槽给料；无烟煤、焦粉、冷返矿矿槽上采用B=650固定可逆胶带机向各配料槽给料。生石灰用外设压缩空气将汽车罐车送来的生石灰送至配料槽。混匀矿采用￠2500圆盘给料机排料，配料电子称称重；燃料和溶剂及冷返矿直接用配料电子称拖出；生石灰的排料、称量及消化通过叶轮给料机、电子称及消化器完成。以上几种原料按设定比例经称量后给到混合料的B=800胶带机上。料槽侧壁安装振动电机，防止料槽闭塞。 调速圆盘自 动调节系统 给定值 控制量 偏差 调节部分 调节量 操作部分 （圆盘） 操作量 控制部分 （圆盘给料机） 检出部分 （电子皮带秤） 图1 质量配料系统

  第五章 Ramsey 模型2---引入政府行为 正如《论纲》中所言，政府是宏观经济中必不可少的主体，从Ramsey 模型 分析中能够获得，要使系统经济处于均衡增长的道路上，仅靠消费C 的控制是十分艰难的，因为C 是多个体（Agents ）的行为，任何一个个体的随意性会导致从均衡道路上的偏移，这就要求系统有抗干扰性，这是Ramsey 模型的不足，也为政府干预经济从理论上开辟了道路。本章在Ramsey 模型的基础上引入政府主体，先从简单的政府行为入手，然后考虑一般政府行为的建模思路。 注：政府干预经济原因是多方面的。 一、简单的政府行为分析 （一）假设政府行为只有两个方面： 1、收入方面：获得税收或举债，不考虑特权收益，且税收和举债的来源只有家户，即考虑所得税，不考虑资本税。 2、支出方面：政府购买，提供公共产品，不考虑政府投资和转移支付。 ()000Ramsey ()()(); ()()()()n g t T t t b t t G t t t G t A t L t G t e A L b t +-=为使问题简单，保持与前述模型的一致性，设是时刻单位有效劳动力应该上缴的税收；是时刻单位有效劳动力手持的政府债券，负号表示政府的透支行为（可理解为政府向家户的贷款）；又设是时刻单位有效劳动力的政府支出因此，整个政府购买在时刻就是； 又设政府仅在初驶期有一揽子举债，且以后不再举债，又时刻政府的总[)()00()()()()0000000()()()0()()00 lim ()0 lim (n g t R t n g t R t n g t R t n g t s s T t e A L e G t e A L dt b A L e T t e A L dt e e b s λ+-+-+-+→∞ →∞ ∞∞∞≤-+>

  =??税收为，那么政府的预算约束应该是：在无限的生命周期中，在，经济含义是：现期看，中泰政府支出的贴现不能政府所得的贴现（二）家户预算分析： 上式政府预算的极限形式是：采用控制论观点，[]()()()()00)()0 ()()0()()()0()()()00R t n g t R t n g t s b s s R s r d r g R s n g s b s s e C t e dt K b e W t T t e dt ττρθ-+-+===+∴>

  +≥∞∞≤++-???由，且在均衡道路上，两边积分得只要，（当充分大）上式即可满足含义是：当足够长，政府既无债务，也无节余。再将家户的预算行为修正为：

  附件五 银行授信客户隐性关联识别方法参考 隐性关联是企业之间一种表面上不显露关联关系而实际上隐含有投资关系或在经营决策、资金调度或生产活动上存在控制或影响关系的关联方式。隐性关联风险已日益成为银行业金融机构信贷资产安全的主要隐患之一，值得高度关注。 识别隐性关联虽然很难，但仍有一定规律性。现初步形成“四关联法”，即投资关联、人事关联、融资关联、交易关联，供参考。 一、投资关联“四厘清”。从资本联系入手，查询政府及有关部门的企业信息平台，审核企业会计科目数据和明细账，并对相关情况做核对分析，摸清企业资本纽带关系。具体做到“四厘清”： 一是厘清股权结构。通过“信用浙江”、“红盾网”等信息平台和工商行政管理部门查询企业注册资本、股东（出资人）及股权结构（出资比例）情况。在全方面了解企业资本构成的基础上，对股东的注册资本、股权结构及股东投资情况作进一步的延伸查询，厘清企业与股东、企业与股东的股东、股东与股东之间的资本联系，判断企业是不是真的存在迂回投资、交叉持股、受同一股东控制等隐性关联情况。 二是厘清资本变动。利用上市公司公告、股东名册、董事会议记录、企业变更登记申请书，了解企业注册资本变

  更、股东及股权结构调整情况。重点对近几年企业的注册资本变更、股东及股权结构调整情况做梳理，分析企业注册资本、股东和股权结构变动原因。若发现企业连续增资与生产经营或发展不相匹配、股东及股权频繁变动、发生不合理股权转让且没有合理解释的，则企业有可能运用资本运作实施控制或影响。 三是厘清对外投资。查阅企业投资明细账，了解企业对外投资及收益情况，着重关注企业长期投资行为。根据公司出资、占比和投资收益情况，分析投资动机和效果。假如发现项目投资收益占企业总利润比重过高，营业外收支净额占企业总利润比例过大；或存在投资企业经营内容相近或一致、跨行业投资和小额参股等不符合一般商业原则的投资行为，应进一步查清原因。 四是厘清其他投资。一些企业出于种种考虑，常常以“预付款”、“另外的应收款”科目对占用款进行挂账解决方法，掩盖对外投资。可通过查看审计报告上述科目的后附注解，若发现有大量长期挂账款项，或者款项数额与企业实际生产经营情况不相符，或者有规律地在特定日期收到疑似股息小额资金的，则企业有可能将长期投资计入上述科目掩盖真实投资信息，应高度关注两者之间的隐性关联性。 二、人事关联“四询问”。除通过新闻报道或政府公开信息获取企业实际控制人信息或关联信息外，充分运用访谈、实地调查等方式，了解董事、监事和高层管理人员的经历和家庭关系及与上下游企业主的关系。具体做到“四询问”：

  阿尔法资产模型及计算方式 阿尔法资产（Alpha investment）是一种风险调整过的积极投资回报。它是根据所承担的超额风险而得到的回报，因此经常用来衡量基金经理的管理和表现水平。通常会在计算时，将基准的回报减去，以便看出它的相对水平。 阿尔法资产是资本资产定价模型中的一个量效率市场假说阿尔法系数为零 计算公式： 其中的阿尔法系数(αi)是资本资产定价模型中的一个量，是证券特征线与纵坐标的截距。在效率市场假说中，阿尔法系数为零。 阿尔法系数（α系数，Alpha(α)Coefficient） α系数的定义：α系数是一投资或基金的绝对回报(Absolute Return) 和按照β系数计算的预期回报之间的差额。绝对回报(Absolute Return)或额外回报(Excess Return)是基金/投资的实际回报减去无风险投资收益（在中国为1年期银行定期存款回报）。绝对回报是用来测量一投资者或基金经理的投资技术。预期回报(Expected Return)贝塔系数β和市场回报的乘积，反映投资或基金由于市场整体变动而获得的回报。 一句话，平均实际回报和平均预期回报的差额即α系数。 α系数计算方式 α系数简单理解 α>

  0，表示一基金或股票的价格可能被低估，建议买入。亦即表示该基金或股票以投资技术获得平均比预期回报大的实际回报。 α

  附件1： 银行授信客户隐性关联识别方法参考 隐性关联是企业之间一种表面上不显露关联关系而实际上隐含有投资关系或在经营决策、资金调度或生产活动上存在控制或影响关系的关联方式。隐性关联风险已日益成为银行业金融机构信贷资产安全的主要隐患之一，值得高度关注。 识别隐性关联虽然很难，但仍有一定规律性。现初步形成“四关联法”，即投资关联、人事关联、融资关联、交易关联，供参考。 一、投资关联“四厘清”。从资本联系入手，查询政府及有关部门的企业信息平台，审核企业会计科目数据和明细账，并对相关情况做核对分析，摸清企业资本纽带关系。具体做到“四厘清”： 一是厘清股权结构。通过“信用浙江”、“红盾网”等信息平台和工商行政管理部门查询企业注册资本、股东（出资人）及股权结构（出资比例）情况。在全方面了解企业资本构成的基础上，对股东的注册资本、股权结构及股东投资情况作进一步的延伸查询，厘清企业与股东、企业与股东的股东、股东与股东之间的资本联系，判断企业是不是真的存在迂回投资、交叉持股、受同一股东控制等隐性关联情况。 二是厘清资本变动。利用上市公司公告、股东名册、董事会议记录、企业变更登记申请书，了解企业注册资本变更、股东及股权结构调整情况。重点对近几年企业的注册资本变更、股东

  及股权结构调整情况做梳理，分析企业注册资本、股东和股权结构变动原因。若发现企业连续增资与生产经营或发展不相匹配、股东及股权频繁变动、发生不合理股权转让且没有合理解释的，则企业有可能运用资本运作实施控制或影响。 三是厘清对外投资。查阅企业投资明细账，了解企业对外投资及收益情况，着重关注企业长期投资行为。根据公司出资、占比和投资收益情况，分析投资动机和效果。假如发现项目投资收益占企业总利润比重过高，营业外收支净额占企业总利润比例过大；或存在投资企业经营内容相近或一致、跨行业投资和小额参股等不符合一般商业原则的投资行为，应进一步查清原因。 四是厘清其他投资。一些企业出于种种考虑，常常以“预付款”、“另外的应收款”科目对占用款进行挂账解决方法，掩盖对外投资。可通过查看审计报告上述科目的后附注解，若发现有大量长期挂账款项，或者款项数额与企业实际生产经营情况不相符，或者有规律地在特定日期收到疑似股息小额资金的，则企业有可能将长期投资计入上述科目掩盖真实投资信息，应高度关注两者之间的隐性关联性。 二、人事关联“四询问”。除通过新闻报道或政府公开信息获取企业实际控制人信息或关联信息外，充分运用访谈、实地调查等方式，了解董事、监事和高层管理人员的经历和家庭关系及与上下游企业主的关系。具体做到“四询问”： 一是询问法定代表人。部分企业实际控制人与名义持股人私下签订委托持股协议，实际控制人不直接体现股权控制关系，也不在企业中任职。通过实地走访，与法定代表人访谈，了解其从

  WOFOST计算LAI的公式及率定的选择 1.什么是LAI，如何测量？ WOFOST手册中给出的LAI翻译为： LAI-----leaf area index (leaf area)/(soil area) (ha ha-1) ，即单位土地面积上叶片的总面积。 《陆地ECO生物观测规范》（中国生态系统研究网络科学委员会编2007）中可以查得以下关于叶面积指数定义及测定方法的信息： a.叶面积指数定义 叶面积指数是指一定地面积（投影面积）上所有植物叶面积之和与地面积的比值。是用来估测植物群体生产力的一个必不可少的参数。 b.叶面积指数的测定方法 测定叶面积的方法有直接测定法和间接测定法。 直接测定法可用叶面积仪测定； 间接测定法包括计算纸（方格纸）法、纸重法、称干重法、求积仪法、长宽系数法、拓印法等。 其中，叶面积仪法方便准确，长宽系数法和称重法由于不需要特殊的仪器，常常使用。 长宽系数测定法适用于大中型叶片，整株植物叶片大小相对均匀，且叶片比较规整的植物，但要知道特定品种作物的校正系数。 称重法选择标准植株10—20株，刈割后，确定所有叶片的干重，结合实测的比叶面积（单位叶片重量的面积），计算标准植株总叶面积，然后换算成群落的叶面积指数。

  2.SWAP-WOFOST计算LAI的公式及其前提假设 a.净增长阶段 在计算叶面积指数时模型要输入的相关参数如下： 1.出苗时叶面积指数（LAIEM）； 2.叶面积指数最大相对增长速率（RGRLAI）； 3.比叶面积（SLA）； 4.茎和储存器官的绿色面积指数（SPA、SSA） 在叶片生长的初始阶段叶片外形和最终叶片大小受温度的限制，主要受到细胞分裂和延展的影响而非同化物的供应。较高的温度会加快生长发育，导致生长期缩短，对于相对较宽的温度范围，生长速率或多或少与温度呈线性反应（Hunt et al，1985; Causton and Venus，1981; Van Dobben，1962），因此，WOFOST使用温度和来描述温度对初始生长阶段的影响。。在这个所谓的指数生长阶段，叶面积指数的上涨的速度w LAI（ha ha-1 d-1）计算公式如下： 是叶面积指数最大相对增长速率（℃-1 d-1），有效温度T eff 其中的w LAI ，max 根据日平均气温计算，各作物及地区的取值不同，需要用户指定其与日平均气温的关系。 WOFOST假设叶面积指数的指数阶段增长速率将持续到等于受同化物供应限制下的叶面积指数增长速率，在此之后叶面积增长速率又进入了第二阶段

  公用事业大都是自然垄断的行业，其定价受到政府主管机关的管制。公用事业的定价与补贴机制是公用事业良性发展问题的核心。由于公用事业的边际成本递减，边际成本定价法会导致企业的亏损，而平均成本定价法则会导致社会福利的净损失。拉姆塞定价其实就是一种价格歧视，但它与获得垄断利润最大化为目的的第三级价格歧视不同，其价格的差别是以回收成本为目的，因此是一种管制上容许的价格歧视。 在盈亏平衡约束下,次优的定价方法是实现消费者剩余的最大化。引用拉姆塞定价模型，令公用事业企业对n个不同市场（用户群）的需求逆函数： pi=p(qi) 第i市场上的消费者剩余为: St=pi（qi）dqi?pi(qi)?qi qi 引入拉格朗日乘数?： π=pi qi dqi?pi qi?qi??(pi qi?q?c(qi) n t?1) qi 0经计算得： pi?mc pi ?ε= ?+1 ? 整合有： p1?mc1 p1 p2?mc2 p2=ε2 式中: pi表示第I 时段的价格水平；mci表示第I 时段的边际成本；qi表示第I 个时段的客流量；εi表示pi对应的价格弹性。

  图4-4 拉姆塞定价模型图示 客流时间分布不均衡有3种情况，季节性或短期性客流不均衡（如旅游的旺淡季）；全日客流不均衡（不同线路工作日和双休日的客流变化）；不同时段客流不均衡（随人们的生活节奏和出行特点而变化）。由于第1种情况规律性差，变化随机性大（如城市主办某一项重大活动），所以轨道交通余能利用的分时段票价主要是针对后两种情况。 客流的空间分布不均衡也有3种情况:各条线路客流的不均衡，由于城市经济功能区、生活功能区与生态功能区的布局之间关系的差异而形成；上下行方向客流不均衡；各个车站乘降人数不均衡（与车站周边土地开发强度有关）。 而拉姆塞模型的含义为：需求弹性越小的市场，定价可以超出其边际成本的比例就越大，即越是在高峰时间，地铁票价越可以涨价可以凭此在最大化乘客满意度的情况下，根据弹性大小适当调整，设定最为适当的价格。由于高峰期乘坐地铁的人群弹性较小，乘客对于价格变化较为迟缓，如图4-3-4中D ，针对这一人群可以更大幅度的调整价格；而对于非高峰时 1 非常容易产生波动。 期的人群，价格弹性相对较大，需求曲线如图D 同理，对于远程的乘客，相对弹性比较小，可选择的出行方式比较单一，地铁的依赖性较高，从而在拉姆塞模型中，位于D点；但同时由于边际成本递减原理，远程的顾客能适当在计程的计价方式中，减少每公里价格，以刺激需求，鼓励使用公共交通。比如，乘客在前10公里每3公里加价1元，而之后每5公里加价1元，这样做才能够更多的惠及居住在城市外层的市民，并且在。这一点在调查数据操作中得到了更加具体的验证，并作为理论性模型为需求模型建模提供了支撑。

  家庭治疗中目前的趋势倾向于折衷主义和整合主义，因为治疗师越过各派理论的界限借用各治疗概念和技术。然而，各传统流派理论构想的差异依然存在，并且对创造一整套的假统治疗超级理论的可能性依然存在着争议。 心理动力学的观点最初是建立在精神分析的模型之上的，核心是驱力理论和个体内部各种相反力量的交互作用。虽然以这个模型为基础的治疗似乎只涉及到单个病人的人格，但是家庭背景对人格形成的作用也是该理论中的一个要素。 家庭治疗的先驱阿克曼试图把精神分析（内在定向）和系统理论（强调人际关系）整合在一起。他把家庭功能失调看作是一种共同生活的亲属间角色补充的失败，并且是长期未解决冲突（家庭中个体内部和个体之间）和受到不公正对待的替罪羊的产物。他的治疗目的是摆脱这样的病理性连锁。 心理动力学今天的地位在很大程度上是建立在客体关系理论上的，与弗洛伊德的内心本能不同，该理论强调婴儿对看护者依恋的基本需要以及那些内化的心理表征客体内的分析。这种对依恋的基本需要使人们继续在其成人关系中寻找满足。 客体关系治疗方法的两个例子由弗洛默和斯卡夫妇提供。弗洛默认为难以解决的内心冲突源自于原生家庭，并且以投射到当前的亲密关系（诸如配偶或孩子）的形式持续着。他在工作过程中关注自身并最终消除了这些内投；在这样的一个过程中，他先与一对夫妇会谈，然后与夫妇团体，最后分别与每一个个体及其原生家庭中的成员进行会谈。 斯卡夫妇使用的治疗方法大部分是精神分析的。他们创造支持性的环境、唤起无意识内容、进行解释、提供领悟、借助移情和反移情帮助家庭了解过去的内化客体是如何阻碍了当前的家庭关系的。共同生活的亲属的一个基本目标就是互相支持对方对依恋、个体分化和个人成长的需要。 同样，站在今天已心理动力为定向的理论和实践前沿的是科胡特的自体心理学。他把重点放在婴儿与看护母亲的早期关系上，特备是婴儿认为母亲是自己的延伸（一个自我客体）这一点上。科胡特强调核心自我（他得到父母的反映）以及理性化父母的发展。这两者对形成自主自我是至关重要的。自恋代表着早期发展的一个阶段，并且可能在成年期以人格失调的形式而继续存在。 经验模型 Experiential Models 经验式假统治疗师运用与共同生活的亲属进行及时有效的治疗沟通的即时性，帮助催化指向个体成员成长和潜力充分的发挥的家庭自然驱力。它在本质上是非理论和非历史的，因而强调了行动先与领悟或解释。通过借家庭－治疗师的互动提供促进成长的经验。关注不时产生的情绪体验是这种家庭治疗的根本特征。 经验治疗的重要实践者有威特克、凯普勒和萨提尔。威特克在大约４０年前就开始将精神分裂症的症状重新定义为成长受阻的标志，他在家庭治疗的工作中

  回归模型 回归分析是研究一个变量（被解释变量）关于另一个（些）变量（解释变量）的具体依赖关系的计算方式和理论。从一组样本数据出发，确定变量之间的数学关系式对这些关系式的可信程度进行各种统计检验，并从影响某一特定变量的诸多变量中找出哪些变量的影响显著，哪些不显著。利用所求的关系式，根据一个或几个变量的取值来预测或控制另一个特定变量的取值，并给出这种预测或控制的精确程度。 其用意：在于通过后者的已知或设定值，去估计和（或）预测前者的（总体）均值。 时间序列模型 对某一个或一组变量x(t)进行观察测量，将在一系列时刻t1, t2, …, tn (t为自变量）按照时间次序排列，并用于解释变量和相互关系的数学表达式。

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